Мария Поденко, директор представительства «Тройки Диалог» в Тюмени: «Люди не воспринимают свои пенсионные накопления как реальные деньги»

Пенсионный фонд Российской Федерации направил в Тюменскую область 175 тысяч 583 письма-извещения для рассылки застрахованным лицам о состоянии общей (страховой) части индивидуального лицевого счета за 2006 год. Абсолютное большинство этих средств оседает во Внешэкономбанке и не приносит больших доходов. Гражданам все настойчивей предлагают передать свои накопления частным управляющим компаниям и негосударственным фондам. О том, как с накопительной частью пенсий работают в частных компаниях, нам рассказала директор представительства «Тройки Диалог» в Тюмени Мария Поденко.

– Мария, поделитесь – интересно ли УК «Тройка Диалог» работать с пенсионными накоплениям, ведь есть ограничения на то, куда вкладывать эти деньги?

– Определенные ограничения существуют и при инвестировании средств паевых фондов. Например, в ценные бумаги одного эмитента можно инвестировать не более 15% средств фонда. В случае управления средствами обязательных пенсионных накоплений ограничения еще строже. Например, ценные бумаги могут покупаться только из числа бумаг, прошедших листинг «высшей» категории, максимальная доля одного эмитента ограничена пятью процентами и так далее. Тем не менее круг инструментов для инвестирования гораздо шире, чем у государственной управляющей компании, которая может инвестировать средства только в государственные ценные бумаги. Соответственно, при длительном сроке инвестирования мы можем обеспечить будущим пенсионерам потенциально большую доходность.

– Немногие УК согласились на работу с пенсионными накоплениями, как вы считаете, почему и кто может себе позволить взяться за это?

– На самом деле, немногие УК смогли удовлетворить требованиям Министерства финансов РФ и выиграть конкурс на право управлять средствами пенсионных накоплений граждан. УК «Тройка Диалог», управляющая средствами паевых фондов более 11 лет, вошла в их число.

Принципы инвестирования, заложенные в пенсионной реформе, аналогичны принципам инвестирования паевых инвестиционных фондов. Мне кажется логичным доверить управление пенсионными накоплениями компании, имеющей публичную историю в виде положительных результатов работы на рынке ПИФов.

– Почему у нас так много тех, кого чиновники называют «молчунами», то есть людей, чьи пенсионные отчисления поступают Внешэкономбанку?

– Думаю, доминирование Внешэкономбанка на рынке объясняется не столько доверием к государству, сколько тем, что большинство граждан не воспринимает свои пенсионные накопления как реальные деньги и поэтому не предпринимает усилий по их преумножению. Между тем накопительный пенсионный счет – это такие же деньги, как средства на любых других ваших счетах. Они могут работать и приносить прибыль, которая направляется на увеличение накопительной части пенсии. Таким образом, выбрав надежную и эффективную управляющую компанию, можно повлиять на размер будущей пенсии.

– Насколько управляющая компания может эффективнее распорядиться пенсионными деньгами, чем Внешэкономбанк?

– Результаты частных управляющих компаний говорят сами за себя. Управляющая компания «Тройка Диалог» показала самый лучший результат управления пенсионными накоплениями граждан за уже закончившиеся 2005–2006 годы – доходность инвестирования пенсионных сбережений россиян за этот период составила 100%. Это значительно превышает результат, достигнутый в среднем по рынку – 45-50%. Государственная управляющая компания – Внешэкономбанк – заработала для своих пенсионеров 18,4% за аналогичный период.

С каждым годом все большему количеству клиентов становится очевидным, что задачу сохранения и преумножения пенсионных накоплений частные управляющие компании решают более эффективно, чем государственная управляющая компания.

– Большинство граждан, получив письма из Пенсионного фонда, иронизируют над суммами, которые там указаны, и забывают о конвертах до следующего года. Стоит ли к «письмам счастья» относиться более ответственно?

– Конечно, стоит! Приведу пример: к моменту выхода на пенсию мужчины 1977 года рождения (т. е. до пенсии осталось 30 лет), при средней заработной плате 15 тысяч рублей сумма средств на личном накопительном счете будет равна: при простом накоплении 360 тысяч 112 рублей, при росте рынка в среднем на 7% в год – 1 миллион 340 тысяч 430 рублей, а при росте рынка на 12% – 4 миллиона 13 тысяч 705 рублей.

Данный расчет является приблизительным, поскольку у нас нет возможности учесть такие факторы, как рост зарплаты, а также возможное изменение в будущем размера накопительной части пенсионных отчислений. Кроме того, прогнозируемый среднегодовой рост рынка является только предположением. Но тем не менее он дает повод задуматься и относиться к извещениям Пенсионного фонда гораздо серьезнее.

– Как защищены пенсионные накопления в управляющей компании?

– Государство на уровне федеральных законов позаботилось о том, чтобы защитить пенсионные накопления граждан от возможных рисков. Система построена так, что УК передаются не сами деньги, а лишь управляющие функции. Средства, которые передаются в управление, хранятся в специализированном депозитарии, который является независимой от УК организацией. В случае банкротства УК (но за все время существования индустрии управления активами в России таких случаев не было) на накопительном пенсионном счете у человека останется вся накопленная сумма.

– Как передать свои пенсионные деньги управляющей компании?

– Вы можете сделать это тремя способами: заполнить заявление и передать его в отделение Пенсионного фонда по месту постоянной регистрации; заверить заполненное заявление у уполномоченного банка–трансфер-агента, который осуществит передачу заявления в Пенсионный фонд России; заверить заполненное заявление у нотариуса и отослать в отделение Пенсионного фонда по почте.

Но независимо от того, каким способом вы заявите о своем решении, заявление должно быть подано до 31 декабря текущего года. Неправильно заполненное заявление также будет считаться недействительным, поэтому, пожалуйста, убедитесь в том, что вы правильно указали все необходимые данные. Помощь в вопросах заполнения и передачи заявлений можно получить в нашем офисе.

– В Тюмени много крупных компаний у которых собственные негосударственные пенсионные фонды («Лукойл», «Сибнефтепровод» и др.) считает ли вы их своими конкурентами?

– На всех участников рынка сейчас ложится большая задача по просвещению граждан. Здесь мы партнеры, так как и для фондов, и для управляющих компаний важно донести необходимость более активного и ответственно отношения к своему будущему.

– Как негосударственная управляющая компания отчитывается перед своими клиентами о состоянии их пенсионных накоплений?

– При переводе средств в УК застрахованное лицо остается клиентом Пенсионного фонда в части пенсионного обслуживания. Именно Пенсионный фонд ведет персонифицированный учет средств, а в дальнейшем начисляет и выплачивает пенсии. Таким образом, управляющие компании не знают, чьи конкретно накопления они инвестируют, и отчитывается перед Пенсионным фондом по результатам доверительного управления портфелем в целом. Оперативная и актуальная информация о доходности инвестирования пенсионных накоплений управляющими компаниями раскрывается также на их сайтах.

Отслеживать, как прирастают страховая и накопительная части будущей пенсии, вы можете по извещениям, которые ежегодно рассылает Пенсионный фонд.

– Сколько пенсионеров в Тюменской области доверили вам свои накопления?

– Как я уже сказала, управляющая компания не знает, чьими конкретно средствами она управляет. В целом же на 30.09.07 стоимость чистых активов, в которые инвестированы средства пенсионных накоплений по договорам с Пенсионным фондом составила почти 789 миллионов рублей. Кроме того, «Тройка Диалог» управляет средствами пенсионных накоплений клиентов негосударственных пенсионных фондов на сумму 1,6 миллиарда рублей. Большой интерес к теме инвестирования накопительной части пенсии со стороны наших клиентов дает основание предположить, что в этом году количество будущих пенсионеров Тюменской области, доверивших нам управление своим пенсионными накоплениями существенно увеличится.