Дарья Лавренова, директор филиала БКС Премьер в Тюмени, рассказала о тактике поведения на рынке инвестиций и о защитных механизмах.
В последние годы рынок ведет себя неоднозначно. Периоды роста сменяются коррекциям и в прогнозах профессионалов нет единства. В связи с этим инвестиции с высокой степенью защиты набирают популярность.
Один из таких вариантов – структурный продукт* с защитой капитала. СП основан на каком-либо инвестиционном инструменте, называемом базовым активом, в который инвестор мог бы вложиться и напрямую – акции или опционы. Структурный продукт позволяет инвестору участвовать в росте актива, при этом не рискуя потерять в случае падения. Структурный продукт – это, по сути, упакованный в единый портфель набор финансовых инструментов. Подбираются они в определенной пропорции, например, 90% средств вкладывается в надежные облигации, 10% – в покупку перспективных активов.
То есть в состав структурного продукта подбираются инструменты безрисковые, с фиксированной доходностью и рисковые. При этом доли их таковы, что доходность безрисковой части способна компенсировать убыток по рисковым активам. Можно ограничить свой портфель максимальным убытком 10% или вообще выбрать продукт с защитой капитала в 100%. Ценой такой защиты, как правило, является меньшее участие в росте по сравнению с прямым вложением.
СП уникальны тем, что можно получать доход на падающем или нестабильном рынке, благодаря широкому набору сценариев.
СП подходят тем, кто хочет вложить средства на срок от 3 до 12 месяцев и избавить себя от самостоятельного управления средствами. Досрочное закрытие СП может привести к потере части вложений.
При выборе СП желательно обращать внимание на базовый актив и начать с наиболее понятного. Инвестору нужно изучать условия продукта, «механику» его действия и учитывать все риски.
БКС Премьер предлагает своим клиентам выбор из более чем 100 вариантов готовых СП, а также возможность разработки индивидуального СП. Прежде чем инвестировать важно определить свои цели в будущем. От этого будет зависеть выбор категории структурного продукта.
*Структурный продукт – внебиржевой срочный контракт. ООО «Компания БКС» лицензия ФСФР №154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Без ограничения срока действия.
